短期承压、长期向稳

2025 年全球移动机器人市场在宏观逆风中展现出了鲜明的“冷暖交织”图景。受全球投资收缩与贸易环境不确定性影响，市场增长步伐整体放缓。数据显示，2025 年全球移动机器人出货量增速放缓至 17.5%，为 2018 年以来的最低点。

然而，一个更深刻的转变同步发生：行业价值重心正从追求“设备数量”向聚焦“方案价值”快速迁移。在出货增速放缓的同时，行业整体收入规模反而实现了 24.6% 的增长。这清晰表明，能够切实提升效率、解决复杂场景问题的高价值、系统性解决方案，正成为客户真正的付费意愿所在。

区域分化加剧

中国厂商出海步入“深水区”

从区域格局看，分化与演进并存。中国市场依然是全球最大的单一应用市场，贡献了超过 50% 的出货量，但由于国内激烈的价格竞争，面临着价值占比与规模不匹配的挑战，其在全球收入中的占比不足 40%。

面对国内市场的红海化，中国厂商在 2025 年加速了出海步伐。与早期单纯依赖“价格优势”不同，这一轮出海呈现出明显的“技术与服务双重溢出”特征。经过国内复杂场景的充分验证，中国厂商开始向亚太、美洲及欧洲输送更成熟、更具灵活性的解决方案。竞争的维度已从单纯的硬件销售，升级为对交付质量、软件能力以及本地化服务网络的综合比拼，进一步夯实了其在全球供应链中的生态位。

场景定义产品

订单履行成为核心驱动力

产品演进的方向，始终由最迫切的场景需求牵引。受益于电商、零售及 3PL（第三方物流）对时效性的极致追求，订单履约型（Order Fulfillment）移动机器人正逐渐成为市场的主角。我们预测，到 2030 年，该类设备将占据全球移动机器人出货量的半壁江山。其中，为优化仓储密度与吞吐效率而生的“料箱到人”（Tote-to-Person ）系统增长尤为迅猛，预计将成为未来几年该领域最重要的增长引擎。这预示着，产品创新正紧密围绕如何“更准、更快、更省空间”地完成物料流转这一核心价值展开。

产业链整合加速

模式创新深化

全球移动机器人市场集中度在 2025 年进一步提升，前五大厂商的市场份额合计已达 25%。值得注意的是，跨国并购已成为巨头补齐技术短板、拓展全球版图的核心手段。例如，软银 对 ABB 机器人部门的收购，以及 Fives 对 Caja Robotics 的整合，都标志着行业竞争已脱离了单一的“产品战”，转向了全流程自动化解决方案的综合实力战。

在商业模式创新领域，机器人即服务（RaaS）模式正在重塑行业生态。2025 年，全球 RaaS 模式营收规模达到 6.77 亿美元，较 2018 年实现超 56 倍增长，预计 2030 年将突破 30 亿美元。这种按需付费、灵活部署的模式，将高昂的初期投入转化为可预测的运营成本，使得广大中小企业规模化应用移动机器人成为可能。随着 RaaS 模式与数字化运维的深度融合，行业价值正从一次性设备销售，向持续的技术赋能与效率服务延伸。

展望2026年

在稳健复苏中聚焦内生价值

展望新的一年，尽管外部环境依然复杂，但驱动行业发展的根本逻辑——填补劳动力缺口、提升供应链韧性、响应制造与流通业升级需求——始终稳固。技术进步（如复合机器人、高精度导航）将持续开辟新场景，而新兴市场的普及与发达市场的升级将共同托举需求。

我们预计，随着企业投资信心的逐步修复，市场将在 2026 年迎来温和而稳健的复苏。出货量增速有望回升至 20%，而在激烈的竞争下，系统均价预计会有 2% 的小幅下探，从而推动整体市场收入实现 18% 的稳健增长。增长将更依赖于为客户创造可量化的效率提升与投资回报。对于所有参与者而言，当下正是褪去浮华、回归本质的时刻：专注于技术纵深，深耕于场景理解，锤炼出穿越周期的真实韧性。